Empresas que no solo se beneficiarán del desarrollo de esta nueva tecnología, sino que también complacerán a los inversores con unos buenos dividendos.
El uso del blockchain con el que la gente está más familiarizada son las criptomonedas - productos como el bitcoin destinados a servir como monedas digitales, pero que rápidamente se han convertido en inversiones altamente especulativas, ya que sus rendimientos se han multiplicado por miles en apenas unos años. Sin embargo, las empresas están aprendiendo cada vez más que el blockchain puede ser usado para mucho más, desde rastrear historias clínicas hasta mantener registros de votación.
Como resultado, empresas desde Amazon e International Business Machines hasta Bank of America y Goldman Sachs están cada vez más involucradas en explotar esta tecnología. Esto ha dado lugar a la aparición de una serie de fondos cotizados en bolsa (ETFs) centrados en este espacio, incluyendo uno lleno de empresas cuyos dividendos no dejan de crecer.
El Reality Shares Nasdaq NexGen Economy ETF es una cartera de empresas que se espera se beneficien del blockchain de una manera u otra y cuyas acciones están clasificadas en función de su “potencial de aumentar los beneficios económicos, la eficiencia operativa y las prácticas empresariales”. En definitiva, se trata de “empresas que trabajan para utilizar e incorporar tecnologías blockchain en sus negocios”.
Lo más fascinante de este fondo es, sin embargo, el potencial de crecimiento de muchas de las acciones que lo componen.
El BLCN de Reality Shares es una desviación de su enfoque principal: los ingresos. El proveedor de ETFs cuenta con otro cuarteto de fondos, todos ellos con acciones de dividendos, y tres de los cuales centrados en el sistema “DIVCON” propietario de la empresa.
El sistema DIVCON básicamente mide la salud de los dividendos de una acción, asignando una puntuación de 1 a 5, “donde DIVCON 5 indica la mayor probabilidad de que se produzca un aumento de los dividendos y DIVCON 1 la mayor probabilidad de un recorte de dividendos”.
Y en este momento, este sistema ha otorgado una puntuación de “DIVCON 5” a 5 acciones. En otras palabras, son las mejores posicionadas para registrar un buen aumento de los dividendos en el futuro.
1. Visa
Crecimiento de los dividendos: 0,6%
Porcentaje del BLCN: 1,39%
Una acción como Visa (NYSE: V), con un rendimiento de tan solo un 0,6%, realmente no parece una gran oportunidad de inversión, pero en realidad lo es. Visa ha aumentado sus dividendos en un 154% en tan solo cinco años. Sin embargo, la empresa no es solo un prolífico productor de dividendos - se trata de un ejemplo perfecto del crecimiento del precio de las acciones que se puede esperar cuando una empresa pone a sus accionistas en primer lugar a través de pagos en efectivo cada vez más generosos.
Visa ya está involucrada en el blockchain. El año pasado, la empresa lanzó una fase piloto de un servicio de pagos B2B basado en un blockchain llamado B2B Connect, en asociación con bancos de Estados Unidos, Corea del Sur, Singapur y Filipinas. El servicio permitirá a las instituciones realizar pagos entre sí directamente, y se espera que la segunda fase del proyecto se ponga en marcha a finales de este año.
2. MasterCard
Crecimiento de los dividendos: 0,5%
Porcentaje del BLCN: 1,4%
El rival de Visa, MasterCard (NYSE: MA), también está impulsando la tecnología blockchain mediante el registro de diversas patentes en la Oficina de Patentes y Marcas de Estados Unidos. A principios de abril, la empresa procesadora de tarjetas de crédito presentó una patente para ayudar a verificar y almacenar datos de identidad en un sistema blockchain. Más tarde ese mismo mes, presentó otra patente, esta vez para crear “banderas de vía rápida” dentro del blockchain que permitirían a los nodos (cualquier dispositivo electrónico que realiza una tarea dentro de la red blockchain) verificar los datos más rápidamente, haciendo que el sistema funcione con una mayor eficiencia.
MasterCard podría ser una oportunidad aún más intrigante. Aunque el precio de las acciones de Visa y el crecimiento de los dividendos han sido más o menos similares, las acciones de MasterCard - a pesar de triplicarse durante el año pasado - todavía no han alcanzado el ritmo del dividendo, que se ha cuadruplicado y en algunos casos en el mismo periodo de tiempo.
3. Texas Instruments
Crecimiento de los dividendos: 2,2%
Porcentaje del BLCN: 2,04%
Texas Instruments (NASDAQ: TXN) no es una empresa demasiado conocida. Sus chips analógicos y procesadores integrados, que representan más del 80% de sus ingresos, son utilizados en dispositivos más simples, desde calculadoras hasta despertadores. Pero tienen una amplia gama de usos, desde electrodomésticos a pantallas, pasando por accionamientos de motores e incluso aviónica.
Sin embargo, la empresa se dedica cada vez más a tecnologías más avanzadas, como el Internet de las cosas y la inteligencia artificial. Y su posición como fabricante de chips también lo pone en una gran posición ya que los dispositivos que usan sus chips podrían formar parte del ecosistema blockchain.
Dicho esto, el posicionamiento de TXN en el mundo menos glamuroso de los chips analógicos lo convierte en una vaca lechera junto con las pocas empresas que incluso quieren competir con ella. Y Texas Instruments hace buen uso de ese efectivo, duplicando con creces sus dividendos en los últimos cinco años.
4. Intuit
Crecimiento de los dividendos: 0,8%
Porcentaje del BLCN: 1,31%
Si el blockchain actúa como una especie de libro mayor, qué mejor empresa para investigar sus aplicaciones que Intuit (NASDAQ: INTU) - el conocido proveedor de software de contabilidad como TurboTax y QuickBooks. Intuit explica claramente la oportunidad del blockchain en un post sobre el potencial de esta tecnología:
“Algunas firmas de contabilidad y auditoría ya han empezado a utilizar la tecnología blockchain. Sus transacciones son más simples, visibles y transparentes. Las mejoras en la eficiencia operativa significan que gran parte del trabajo que realizan los contables, como la recolección e introducción de datos, el muestreo y la comprobación de la procedencia, se realiza de forma automática. Esto deja a los contables más tiempo para proporcionar servicios valiosos a sus clientes”.
Una vez más, este es otro prolífico productor de dividendos que ha duplicado sus beneficios trimestrales en cinco años. Y su calificación DIVCON 5 implica que Intuit está preparado para continuar la marcha ascendente.
5. NVIDIA
Crecimiento de los dividendos: 0,3%
Porcentaje del BLCN: 2,06%
Uno de los holdings más interesantes del BLCN es también uno de los más “saludables” desde el punto de vista de los dividendos.
NVIDIA (NASDAQ: NVDA), fabricante de chips de alto rendimiento, se encuentra entre las acciones más comúnmente conectadas con la tecnología blockchain en auge. Esto se debe a que sus GPUs son ampliamente utilizadas por los “mineros” de criptomonedas, quienes necesitan ordenadores extremadamente potentes para realizar el procesamiento necesario para generar nuevos tokens digitales.
De hecho, la demanda es tan intensa que Jen-Hsun Huang, director ejecutivo de Nvidia, ha dicho recientemente que la empresa necesita fabricar más GPUs para ponerse al día, ya que los jugadores de videojuegos (el mercado tradicional de Nvidia) tienen dificultades para adquirir los chips gráficos que necesitan sus juegos avanzados.
A esto hay que sumar la oportunidad de ingresos que esto representa para la empresa. Ya que a pesar de que NVIDIA ha incrementado su dividendo en un 76% desde 2014, en la actualidad solo ascienden al 11%. Esa es una gran razón por la cual NVIDIA se jacta de la puntuación más alta de DIVCON en cuanto a la salud de los dividendos, y por la cual los inversores deberían comprar estas acciones.
Preparado por José Rodríguez